PRZECIWANIE Hedgingu. Zarządzanie jest analogiczne do wykupienia polisy ubezpieczeniowej Jeśli posiadasz dom w strefie zagrożonej powodzią, chcesz zabezpieczyć ten składnik przed ryzykiem zalania, aby zabezpieczyć to, innymi słowy, poprzez wykupienie ubezpieczenia powodziowego jest korzyść z tytułu ryzyka związana z hedgingiem, a jednocześnie redukuje potencjalne ryzyko, a także zmniejsza potencjalne zyski. Po prostu, zabezpieczenie nie jest wolne W przypadku polisy ubezpieczenia powodziowego, płatności miesięczne są sumowane, a jeśli powódź nigdy nie przychodzi , ubezpieczający nie otrzyma wypłaty Mimo to większość ludzi zdecyduje się wziąć tę przewidywalną, ograniczoną stratę, a nie nagle stracić dach nad głową. Idealnym zabezpieczeniem jest taki, który eliminuje wszelkie ryzyko w pozycji lub portfela Innymi słowy, zabezpieczenie jest 100 odwrotnie skorelowana z wrażliwym składnikiem aktywów Jest to bardziej ideał niż rzeczywistość w terenie, a nawet hipotetyczne doskonałe zabezpieczenie nie jest pozbawione kosztów Ryzyko podstawowe oznacza ryzyko, że składnik aktywów i zabezpieczenie nie przemieszczą się w opozycji kierunkach ite zgodnie z oczekiwaniami odnosi się do rozbieżności. Obsługa wierzytelności. Pożyczki są papierami wartościowymi poruszającymi się w ramach jednego lub więcej aktywów bazowych, które zawierają opcje swapów terminowych i kontraktów terminowych. Instrumentami bazowymi mogą być zapasy, obligacje indeksy walutowe towarów lub stopy procentowe Pochodne mogą stanowić skuteczne zabezpieczenie przed ich aktywami finansowymi, ponieważ relacje między nimi są mniej lub bardziej jasno zdefiniowane. Na przykład, jeśli Morty kupuje 100 akcji spółki Stock plc STOCK na poziomie 10 na akcję, może zabezpieczyć inwestycję poprzez wykupienie 5 amerykańskich opcja z opcją strajku wynoszącą 8 wygaśnięcie w ciągu jednego roku Opcja ta daje Mortyowi prawo sprzedaży 100 akcji STOCK za 8 w dowolnym momencie w następnym roku Jeśli rok później STOCK będzie notowany na 12, Morty nie skorzysta z opcji i będzie być może nie będzie miało większego wrażenia, ponieważ jego niezrealizowany zysk wynosi 200 195, w tym cena wkładu Jeśli na koncie STOCK wynosi 0, Morty wykona opcja i sprzedać swoje akcje za 8, za stratę 200 205 Bez opcji stanął na stracie całej inwestycji. Skuteczność zabezpieczenia pochodnego wyrażona jest w kategoriach delta czasami nazywanych współczynnikiem zabezpieczenia Cena Delta jest kwotą pochodne ruchy w przeliczeniu na 1 00 w cenie instrumentu bazowego. Utylizacja poprzez dywersyfikację. Wykorzystanie instrumentów pochodnych do zabezpieczenia inwestycji pozwala na precyzyjne obliczanie ryzyka, ale wymaga pewnego stopnia wyrafinowania, a często dość dużego kapitału. Pochodne nie są jedyne aby strategia dywersyfikacji portfela w celu zmniejszenia pewnego ryzyka mogłaby być uważana za raczej surowe zabezpieczenie Na przykład, Rachel mogłaby zainwestować w towarzystwo towarów luksusowych z rosnącymi marżami Może się jednak martwić, że recesja może zniszczyć rynek widoczna konsumpcja Jednym ze sposobów walki z zakupem zapasów tytoniu lub urządzeń użyteczności publicznej, które mają tendencję do spowolnienia recesji i spłacenia dywidend. Ta strategia ma swoje jeśli wynagrodzenia są wysokie, a miejsca pracy są obfite, producent towarów luksusowych może się rozwijać, ale niewiele inwestorów przyciągnęłoby do nudnych zapasów antycyklicznych, które mogłyby spaść w przepływy kapitału do bardziej ekscytujących miejsc. Ma również ryzyko, że nie ma gwarancji, że towary towarów luksusowych i żywopłoty będą przemieszczały się w przeciwnych kierunkach Mogłyby spaść z powodu jednej katastroficznej sytuacji, jak to miało miejsce podczas kryzysu finansowego lub ze względu na niezwiązane z tym powody, powodzie w Chinach powodują, że ceny tytoniu wzrastają, a strajk w Meksyku robi to samo co srebro. Przygotowanie hedgingu jest praktyką, w której każdy inwestor powinien wiedzieć o tym, że nie ma argumentu, że ochrona portfela jest często równie ważne jak uznanie portfela Podobnie jak obsesja sąsiada, hedging jest mówiony o więcej niż to wyjaśnia, sprawiając, że wydaje się, że należy on ly do najbardziej ezoterycznych królestw finansowych Cóż, nawet jeśli jesteś początkującym, możesz dowiedzieć się, czym jest hedging, jak to działa i jakie techniki zabezpieczające inwestorzy i firmy wykorzystują do ochrony siebie. What is Hedging. The najlepszym sposobem na zrozumienie hedgingu jest myśl o tym jako ubezpieczenie Kiedy ludzie zdecydują się zabezpieczyć, czują się przed negatywnym wydarzeniem To nie zapobiega negatywnym zdarzeniom, ale jeśli się zdarzy, a właściwie zabezpieczasz, wpływ zdarzenia jest ograniczony Więc zabezpieczenia pojawia się prawie wszędzie i widzimy to codziennie Na przykład, jeśli kupujesz ubezpieczenie domu, zabezpieczasz się przed pożarami, włamaniami lub innymi nieprzewidywalnymi katastrofami. Zarządzający portfelami indywidualni inwestorzy i korporacje stosują techniki zabezpieczające w celu zmniejszenia ich narażenia na różne zagrożenia rynki finansowe, hedging staje się bardziej skomplikowany niż po prostu zapłacić spółce ubezpieczeniowej co roku ubezpieczenie ryzyka inwestycyjnego oznacza strategiczne wykorzystanie instrumentów w e rynek w celu zrekompensowania ryzyka jakiegokolwiek niekorzystnego wzrostu cen Innymi słowy, inwestorzy zabezpieczyli jedną inwestycję, tworząc kolejny. Technicznie, aby zabezpieczyć się przed inwestycjami w dwa papiery wartościowe o ujemnych korelacjach Oczywiście nic na tym świecie nie jest wolne, więc wciąż masz płacić za ten rodzaj ubezpieczeń w takiej czy innej formie. Chociaż niektórzy z nas mogą fantazjować o świecie, w którym potencjalny potencjał zysków jest nieograniczony, ale również wolny od ryzyka, zabezpieczenia mogą pomóc nam uciec od ciężkiej rzeczywistości związanej z ryzykiem zwrotu z inwestycji Zmniejszenie Ryzyko zawsze oznacza zmniejszenie potencjalnych zysków Więc zabezpieczenie w większości jest techniką, za pomocą której można zarabiać, ale dzięki któremu można zmniejszyć potencjalną stratę. Jeśli inwestycja, z którą wykonujesz zabezpieczenia, zarabia pieniądze, będziesz miał typowo zmniejszyć zyski, które można było dokonać, a jeśli inwestycja traci pieniądze, twoje zabezpieczenie, jeśli się powiedzie, zmniejszy straty. Jak inwestorzy zabezpieczają? Techniki hedgingowe zazwyczaj wymagają użycia skomplikowanych które znamy jako instrumenty pochodne, z których dwa najczęściej są wariantami i kontraktami terminowymi. Nie będziemy w stanie zrozumieć, jak te narzędzia działają, ale teraz pamiętaj, że przy użyciu tych instrumentów można opracować strategie handlowe, w których strata w jednej inwestycji jest zrekompensowana zyskiem na instrumentach pochodnych. Zobaczmy, jak to działa na przykładzie Powiedzmy, że masz udziały w Cory's Tequila Corporation Ticker CTC Chociaż wierzysz w tę firmę na dłuższą metę, jesteś trochę zaniepokojony niektóre krótkoterminowe straty w branży tequila Aby chronić się przed upadkiem CTC możesz kupić opcjonalną opcję sprzedaży na rzecz firmy, która daje Ci prawo sprzedaży CTC po określonej cenie za strajk cenowy Ta strategia znana jest jako żonaty put Jeśli cena akcji spadnie poniżej ceny strajku, straty te zostaną zrekompensowane zyskami w opcji put. Więcej informacji można znaleźć w tym artykule dotyczącym zamówienia małżeńskiego lub w tym podstawowym tutorialu dotyczącym opcji. Innym klasycznym przykładem zabezpieczenia volves firmy, która zależy od pewnego towaru Załóżmy, że Cory's Tequila Corporation martwi się o zmienność cen agawy, roślina używana do produkcji tequili Firma będzie w głębokim kłopocie, jeśli cena agawy będzie rosła, co silnie zjeść do zysku Aby zabezpieczyć się przed niepewnością cen agawowych, CTC może zawrzeć kontrakt terminowy lub jego mniej uprzywilejowaną kuzynkę, umowę terminową, która pozwala spółce na zakup agawy po określonej cenie w określonym terminie w przyszłość Teraz CTC może mieć budżet bez obawy o wahający się towar. Jeśli agawa wzrośnie powyżej tej ceny określonej kontraktem terminowym, zabezpieczenie się opłaci, ponieważ CTC zaoszczędzi pieniądze, płacąc niższą cenę. Jeśli jednak cena spadnie, CTC jest nadal zobowiązany do zapłaty ceny w umowie i rzeczywiście byłaby lepiej niż zabezpieczenie. Należy pamiętać, że ponieważ istnieje wiele różnych rodzajów opcji i kontraktów futures Inwestor może zabezpieczyć się przed niemal cokolwiek, niezależnie od tego, czy jest to akcje, cena towaru, stopa procentowa czy waluta - inwestorzy mogą nawet zabezpieczyć się przed pogodą. Niewydolność. Każde zabezpieczenie ma koszt, więc zanim zdecydujesz się na hedging, musisz zadać sobie pytanie, czy korzyści otrzymane z tego uzasadniają koszt Pamiętaj, że celem zabezpieczenia nie jest zarabianie pieniędzy, ale ochrona przed stratami Koszt zabezpieczenia - czy to koszt opcji czy utracone zyski z niewłaściwej strony kontraktów futures kontrakt - nie da się uniknąć Jest to cena, za którą musimy płacić, aby uniknąć niepewności. Porównaliśmy zabezpieczenia z ubezpieczeniem, ale powinniśmy podkreślić, że ubezpieczenie jest znacznie dokładniejsze niż zabezpieczenie z ubezpieczeniem, jesteś całkowicie kompensowany stratami, zazwyczaj minus odliczanie Zabezpieczenie portfela jest czymś doskonałym, a rzeczy mogą się nie zgadzać Chociaż menedżerowie ryzyka zawsze dążą do doskonałego zabezpieczenia, trudno jest osiągnąć w praktyce. Jakie jest zabezpieczenie dla Ciebie. Większość inwestorzy nigdy nie będą zawierali kontraktu na instrumenty pochodne w swoim życiu W rzeczywistości większość inwestorów typu hold-hold nie uwzględnia krótkoterminowych fluktuacji Dla inwestorów nie ma sensu angażować się w hedging, ponieważ pozwalają inwestować na cały rynek Więc po co się uczyć hedging. Even jeśli nigdy nie zabezpiecza się na własne portfolio, powinieneś zrozumieć, jak to działa, ponieważ wiele dużych firm i funduszy inwestycyjnych będzie w pewnym stopniu chronić firmy naftowe, na przykład mogłyby zabezpieczyć się przed ceną ropy, podczas gdy międzynarodowy fundusz wzajemny mógłby zabezpieczyć się wahania kursów walutowych zrozumienie hedgingu pomoże zrozumieć i przeanalizować te inwestycje. Ryzyko jest podstawowym, a zarazem niepewnym elementem inwestycji Niezależnie od tego, jaki inwestor chce być, mając podstawową wiedzę na temat strategii zabezpieczających doprowadzi do lepszego świadomość, w jaki sposób inwestorzy i firmy działają na rzecz ochrony siebie Niezależnie od tego, czy zdecydujesz się zacząć ćwiczyć skomplikowane wykorzystywanie instrumentów pochodnych, nauka o tym, jak hedgingowe prace przyczynią się do lepszego zrozumienia rynku, które zawsze pomogą Ci być lepszym inwestorem. Maksymalna kwota, jaką Stany Zjednoczone mogą pożyczać Pula długów została utworzona na podstawie drugiej ustawy o obligacjach skarbowych. Stopa procentowa, w jakiej instytucja depozytowa pożycza fundusze utrzymywane w Rezerwie Federalnej do innej instytucji depozytowej.1 Statystyczna metoda rozproszenia rentowności dla danego indeksu bezpieczeństwa lub rynku Zmienność może być mierzona. Według Kongresu USA w 1933 r. jako ustawa o bankowości, która zabraniała bankom komercyjnym udziału w inwestycji. Płace nieobjęte wynagrodzeniem nordycka odnoszą się do pracy poza gospodarstwami domowymi, prywatnymi domami i sektorem non-profit US Bureau of Labor. Skrót walucie lub symbol waluty dla rupii indyjskiej INR, waluta z Indii Rupia składa się z: 1.Księgu InterTrader. Próbowano zalogować się na konto wygasłe. Nowe usługi InterTrader ce jest prowadzona bezpośrednio przez InterTrader Ltd i nie oferuje żadnych ofert rozliczeniowych Spreading i CFD na naszej platformie internetowej. Aby kontynuować handel z InterTrader, musisz tylko otworzyć nowe konto z nami za pośrednictwem naszego prostego formularza online. Handel CFD to produkty dźwigniowe i jako takie noszą wysoki poziom ryzyka dla Twojego kapitału, co może spowodować straty większe niż początkowy depozyt Te produkty mogą nie być odpowiednie dla wszystkich inwestorów CFD nie są odpowiednie do budowania emerytur i dochodów Upewnij się, że w pełni rozumiesz wszystkie ryzykujesz i poszukaj niezależnej porady, jeśli to konieczne. Jeśli nadal masz środki na starym koncie. Wszystkie fundusze pozostające na Twoim poprzednim koncie powinny zostać zwrócone Ci przez LCG, gdy nasza stara usługa została przerwana. Jeśli uważasz, że nadal masz fundusze na Twoim koncie starym kontem prosimy o kontakt z LCG w celu zażądania odstąpienia od transakcji. Spread Betting UK, CFD Trading, Financial Spread Betting. Lossy mogą przekroczyć depozyty. CFD Trading Strategies Hedging. When rynki pokazują substantiv e wzrosty zmienności, wielu przedsiębiorców będzie szukać sposobów ochrony swoich aktywów przed nieprzewidywalnymi i czasami skrajnymi zmianami cen Jedną z najczęstszych strategii handlowych CFD, które służyły do tego, jest metoda zabezpieczająca, stosowana w celu zrównoważenia ekspozycji na ryzyko związane z aktywami i zapobiegania przyszłymi stratami Zabezpieczenie może odbywać się poprzez przyjmowanie przeciwnych pozycji na rynkach skorelowanych lub, bardziej bezpośrednio, kupując i sprzedając ten sam instrument finansowy, wyrównywszy ryzyko występujące w trakcie niestabilnych warunków handlowych. Ta strategia jest zazwyczaj stosowana, gdy ceny wahają się na wyższym poziomie niż normalny lub gdy inwestowanie w aktywa o szerokim zakresie handlowym, takie jak wiele towarów lub walut o niskim poziomie płynności Metoda hedgingu może być również wykorzystana, gdy CFD osiągnie swój cel zysku i chcesz zablokować zyski bez faktycznego zamknięcia pozycji Hedging jest zasadniczo najniższy - strategiczna strategia handlowa tak, jak to ma miejsce w projekcie, w celu całkowitego wyeliminowania ryzyka. Zarządzanie zyskiem. Następna przyjrzymy się konkretnym przykładom strategii handlowej CFD w pracy Najpierw uważajmy, że odnieśliśmy sukces w pozycji CFD w akcjach Google, która jest obecnie otwarta Ceny wzrosły o 2 od ceny zakupu i uważamy, że obecne uptrend jest w niebezpieczeństwie odwrócenia W tym przypadku, jeśli chcemy chronić nasze zyski, mamy dwie możliwości Możemy albo całkowicie zamknąć handel, albo możemy otworzyć sprzedaż krótką sprzedaż w przeciwnym kierunku, aby zrównoważyć nasze całkowita ekspozycja Daje nam dwie równe wielkości otwarte pozycje jednej pozycji kupna i jednej pozycji sprzedaży. Jeśli ceny nadal będą wyższe, pozycja kupna będzie generować zyski, a pozycja sprzedaży narasta straty, ale nie nastąpi zmiana naszego całkowitego zysku, gdy tylko pozycja zabezpieczająca jest otwarty Jeśli ceny się odwrócą, a tendencja spadkowa rozwija się, pozycja sprzedaży wejdzie w zysk, podczas gdy pierwotna pozycja kupna traci początkowe zyski Całkowity zysk pozostaje jednak taki sam Jak widzisz, on dging strategii pozwala na całkowite wyeliminowanie ryzyka z handlu CFD, ponieważ nie jest możliwe, aby nowe straty powstały po ustanowieniu drugiej pozycji. Zapomnienie na niepewność. Teraz spójrz na niektóre korzyści z hedgingu w czasach zmiennej cenie aktywność i niepewne warunki rynkowe Istnieje wiele różnych zdarzeń, które mogą prowadzić do drastycznego wzrostu niestabilności rynku, np. gdy bank centralny zdecyduje się podwyższyć stopy procentowe, firma publikuje znaczne sprawozdanie z dochodów z działalności gospodarczej lub duże geopolityczne wydarzenie występuje Ponieważ takie zdarzenia nie są rzadkie, handlowcy muszą być świadomi różnych strategii handlowych CFD, które są dostępne, gdy aktywność na rynku staje się mniej przewidywalna. Załóż ponownie, że jesteśmy obecnie w pozycji kupna w Google Stock, która jest w pieniądzu z zyskiem z 2 Można jednak przyjrzeć się harmonogramowi zarobków firm i zobaczyć, że w następnej sesji giełdowej Google wyśle swoje roczne sprawozdanie Ponieważ najprawdopodobniej doprowadzi to do nieprzewidywalnej niestabilności cen akcji, otwieramy pozycję sprzedaży w zasobach Google o jednakowej wielkości, aby zabezpieczyć się przed zmianami cen, które prawdopodobnie będą przestrzegać raportu o zarobkach. Pamiętaj jednak, że nie wszystkie zmiany w zmienności rynku mogą być tak łatwo przewidywane Wpływowe wydarzenia geopolityczne lub zaskakujące zmiany danych makroekonomicznych mogą prowadzić do nieprzewidywalnych wyników na rynkach aktywów, ale przy użyciu strategii hedgingowych CFD handlowcy mogą zmniejszyć ekspozycję i osłaniać swoje otwarte pozycje po zidentyfikowaniu tych zmian Innym ważnym czynnikiem należy pamiętać, że wyeliminowanie ryzyka oznacza również, że nie można uzyskać zysków, więc zabezpieczenia nie powinny być postrzegane jako realna strategia dla wszystkich środowisk handlowych. Podczas gdy InterTrader stara się zapewnić, że informacje tutaj są dokładne w dniu, w którym zostały przekazane informacje nie gwarantuje dokładności, terminowości, kompletności, wydajności ani przydatności do konkretnej strony proszę podać wszelkie informacje podane w niniejszym dokumencie iw żadnym wypadku nie uznać go za ofertę, zachęcenie do inwestowania lub być interpretowane jako doradztwo inwestycyjne. Biorąc pod uwagę fakt, że InterTrader jest dziś dobrym dostawcą.
Comments
Post a Comment